■ 張 銳

據(jù)相關(guān)報(bào)道，德國(guó)有關(guān)方面正在討論限制向中國(guó)出口用于制造半導(dǎo)體的化學(xué)品的數(shù)量。資料顯示，德國(guó)默克是全球半導(dǎo)體材料巨頭，巴斯夫是全球化工/濕化學(xué)品巨頭，林德氣體是全球工業(yè)氣體三巨頭之一，世創(chuàng)是全球第四大硅片供應(yīng)商，卡爾蔡司則是全球光刻機(jī)鏡頭核心供應(yīng)商。如果德方的限制措施落地，對(duì)中國(guó)制造先進(jìn)半導(dǎo)體能力所形成的影響不言而喻，同時(shí)，全球半導(dǎo)體供應(yīng)鏈原本存在的撕裂與碎片化風(fēng)險(xiǎn)由此亦會(huì)進(jìn)一步加劇。

貿(mào)易領(lǐng)域壁壘頻現(xiàn)

在半導(dǎo)體領(lǐng)域?qū)χ袊?guó)設(shè)障添堵，德國(guó)顯然算不上是先驅(qū)。前總統(tǒng)特朗普?qǐng)?zhí)政時(shí)期，美國(guó)就出臺(tái)了具有量身定制意義的“外國(guó)直接產(chǎn)品規(guī)則”（FDPR），在只有120天寬限期的出口管制高壓下，華為、中興等中國(guó)企業(yè)不得不超量采購(gòu)芯片，同時(shí)臺(tái)積電等供應(yīng)商只能集中力量倉(cāng)促供貨，市場(chǎng)供求因FDPR的壓迫一時(shí)完全亂了陣腳，全球半導(dǎo)體供應(yīng)鏈遭遇嚴(yán)重干擾。承接前任衣缽，拜登政府推出的《芯片和科學(xué)法案》甚至公開(kāi)提出，凡是接受美國(guó)政府資助的企業(yè)不可以到中國(guó)大陸建設(shè)先進(jìn)節(jié)點(diǎn)半導(dǎo)體制造廠，且越來(lái)越多的中國(guó)企業(yè)被列入美國(guó)商務(wù)部的“實(shí)體清單”以及“未經(jīng)驗(yàn)證清單”之中，深受FDPR的嚴(yán)厲限制與打壓。

不僅如此，美國(guó)商務(wù)部還出臺(tái)了《出口管制條例》，除涉及芯片和芯片制造技術(shù)的出口限制外，禁止所有美國(guó)公司向中國(guó)出口高端芯片制造設(shè)備，同時(shí)禁止美國(guó)公民參與中國(guó)芯片行業(yè)，并禁止第三方國(guó)家與目標(biāo)公司參與同中國(guó)企業(yè)的芯片交易。

在美國(guó)對(duì)中國(guó)的半導(dǎo)體頻繁掄拳動(dòng)粗的同時(shí)，因地緣政治格局惡化而沖擊全球半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的結(jié)果也在其他地區(qū)屢有發(fā)生。俄烏沖突之前，美國(guó)即宣布對(duì)俄羅斯進(jìn)行出口管制，歐盟、日本、澳大利亞、英國(guó)、加拿大等也加入到制裁行列，這加劇了全球半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的斷續(xù)格局，進(jìn)一步凸顯全球供應(yīng)鏈的脆弱性。此外，日本也曾在半導(dǎo)體出口管制上對(duì)韓國(guó)“掄拳動(dòng)粗”，日本國(guó)會(huì)通過(guò)的《經(jīng)濟(jì)安全保障推進(jìn)法案》允許政府建立對(duì)半導(dǎo)體、蓄電池等戰(zhàn)略物資供應(yīng)鏈進(jìn)行調(diào)查的機(jī)制，同時(shí)，擁有調(diào)查原材料供貨商及庫(kù)存的權(quán)限。

單方面針對(duì)特殊目標(biāo)對(duì)象架設(shè)與抬高貿(mào)易壁壘的同時(shí)，全球半導(dǎo)體供應(yīng)鏈上的主導(dǎo)力量也正在朝著集團(tuán)化與聯(lián)盟化的方向集結(jié)。今年年初，美國(guó)、日本和荷蘭三國(guó)達(dá)成了一項(xiàng)“神秘協(xié)議”,而在此之前，美國(guó)還推動(dòng)了由自己主控，有日本、韓國(guó)和中國(guó)臺(tái)灣參加的“芯片四方聯(lián)盟（Chip 4）”。目前，在產(chǎn)業(yè)格局分配上，半導(dǎo)體設(shè)計(jì)能力目前主要由美國(guó)公司所主導(dǎo)，生產(chǎn)制造主要集中在亞洲地區(qū)的中國(guó)臺(tái)灣和東南亞，而日本在半導(dǎo)體材料供給方面占據(jù)著主導(dǎo)權(quán)，荷蘭的半導(dǎo)體光刻技術(shù)在全球處于壟斷地位，不難看出，貿(mào)易聯(lián)盟化與集團(tuán)化的目的就是運(yùn)用各自在半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈上的分工優(yōu)勢(shì)，形成控制市場(chǎng)供給的商業(yè)閉環(huán)。

本土化趨勢(shì)走升

半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈的撕裂不僅發(fā)生在國(guó)際貿(mào)易領(lǐng)域，更為直接的力量來(lái)自于各國(guó)愈發(fā)明顯的本土化趨勢(shì)。根據(jù)《芯片與科學(xué)法案》，從2022年至2026年，美國(guó)專門斥資527億美元為在美投資芯片的研發(fā)與制造的企業(yè)提供補(bǔ)貼，同時(shí)附加25%的稅收抵免優(yōu)惠。同樣，按照《歐洲芯片法案》，到2030年歐盟將為歐洲的芯片制造、試點(diǎn)項(xiàng)目和創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目提供450億歐元的資金，同時(shí)允許成員國(guó)政府對(duì)更廣泛的芯片企業(yè)提供補(bǔ)貼。

另外，日本確立的“半導(dǎo)體數(shù)字產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略”明確要加強(qiáng)與海外伙伴的合作，聯(lián)合開(kāi)發(fā)尖端半導(dǎo)體制造技術(shù)并確保生產(chǎn)能力，把合作伙伴的部分供應(yīng)鏈轉(zhuǎn)移到日本。與日本比肩，韓國(guó)國(guó)會(huì)通過(guò)的《半導(dǎo)體特別法》將對(duì)半導(dǎo)體企業(yè)設(shè)備投資的稅收支持從6%～10%提高至8%～12%。歐美日韓等實(shí)施與強(qiáng)化半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的本土化存在著十分一致的戰(zhàn)略性訴求，即在確保自己絕對(duì)優(yōu)勢(shì)的前提下全力補(bǔ)齊供應(yīng)鏈的局部短板，以實(shí)現(xiàn)對(duì)半導(dǎo)體全產(chǎn)業(yè)鏈的全程控制。

當(dāng)然，無(wú)論是全球半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的貿(mào)易撕裂，還是產(chǎn)業(yè)布局的本土化爭(zhēng)奪，勢(shì)必會(huì)從不同的方向給半導(dǎo)體供應(yīng)鏈全球化格局造成折損與危害。就本土化而言，半導(dǎo)體供應(yīng)鏈涉及的內(nèi)容極其廣泛，產(chǎn)業(yè)門類種類眾多，全球供應(yīng)鏈已經(jīng)構(gòu)成了半導(dǎo)體的根基。根據(jù)波士頓咨詢的估計(jì)，如果全球主要國(guó)家和地區(qū)各自建立完整的半導(dǎo)體本地供應(yīng)，需要投入9000億～12250億美元的前期投資以及450億～1250億美元的增量年運(yùn)營(yíng)成本。如此巨大的成本代價(jià)，絕不是所有國(guó)家能夠承受的，而即便是勉強(qiáng)可以承受，但建立一個(gè)半導(dǎo)體供應(yīng)鏈也至少需要10年時(shí)間，因此，任何一個(gè)經(jīng)濟(jì)體試圖在半導(dǎo)體供應(yīng)鏈形成閉環(huán)格局的可能性非常之小，并且將原有的產(chǎn)業(yè)鏈全球化割裂為產(chǎn)能分布的碎片化也勢(shì)必延緩半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)未來(lái)的發(fā)展進(jìn)程。

危及供應(yīng)鏈安全

就出口管制與聯(lián)盟合作而言，基于對(duì)特定目標(biāo)對(duì)象而采取的選擇性政策安排與實(shí)際行動(dòng)，最終結(jié)果只能是殺敵八百自損一千。拿中國(guó)來(lái)說(shuō)，作為美國(guó)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的最大出口市場(chǎng)，中國(guó)貢獻(xiàn)了美國(guó)全球市場(chǎng)的35%，據(jù)波士頓咨詢公司等機(jī)構(gòu)估計(jì)，如果美國(guó)采取對(duì)華技術(shù)“硬脫鉤”政策，將會(huì)使美國(guó)半導(dǎo)體企業(yè)喪失全球市場(chǎng)中37%的收入，相應(yīng)地減少1.5萬(wàn)至4萬(wàn)個(gè)高技能工作崗位。更為重要的是，在美國(guó)“胡蘿卜+大棒”力量的誘逼之下，眾多半導(dǎo)體跨國(guó)公司被迫“選邊站”，結(jié)果就是無(wú)奈“躺槍”。

拿韓國(guó)來(lái)說(shuō)，近40%的半導(dǎo)體出口流向中國(guó)大陸，并且中國(guó)也是三星電子和SK海力士的最大海外出口市場(chǎng)，如果屈從美國(guó)壓力而限制與中國(guó)大陸客戶的交易，韓國(guó)半導(dǎo)體企業(yè)所付出的代價(jià)可想而知?？傮w來(lái)看，在出口收益被顯著壓縮的前提下，企業(yè)必然會(huì)減少研發(fā)支出，結(jié)果也必然抑制全球半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的創(chuàng)新活躍度與拉長(zhǎng)產(chǎn)品迭代周期。

另外，就半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的固有趨勢(shì)而言，任何違背規(guī)律的人為拆解與割裂必將帶來(lái)全球產(chǎn)業(yè)配置與國(guó)際貿(mào)易的紊亂。目前，半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)發(fā)展進(jìn)入了加速創(chuàng)新、跨界融合的新時(shí)期，一方面集成電路技術(shù)向異構(gòu)化、多元化、多技術(shù)融合發(fā)展，產(chǎn)業(yè)鏈分工呈現(xiàn)進(jìn)一步的細(xì)化趨勢(shì)，另一方面新材料、新工藝、新結(jié)構(gòu)推動(dòng)晶圓制造技術(shù)也在發(fā)生重大變革，加之產(chǎn)業(yè)生態(tài)變革創(chuàng)新加速，產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)分工界限在逐漸模糊，上下游相互交叉、滲透的態(tài)勢(shì)愈趨明顯。從國(guó)際貿(mào)易門類的排位看，半導(dǎo)體已成緊跟石油和汽車之后，貿(mào)易額排在了第三位的產(chǎn)品，具有顯著的全球化特征。因此，漠視上述生態(tài)環(huán)境，主觀上惡意撕裂全球市場(chǎng)網(wǎng)絡(luò)，只會(huì)導(dǎo)致產(chǎn)業(yè)資源的錯(cuò)配，同時(shí)引來(lái)非正常的地緣競(jìng)爭(zhēng)與頻繁的國(guó)際貿(mào)易摩擦，最終危及全球半導(dǎo)體供應(yīng)鏈的安全性。

（張 銳，作者系中國(guó)市場(chǎng)學(xué)會(huì)理事、廣東外語(yǔ)外貿(mào)大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)教授）