對比去年同期虧損超6000億元，公募基金2023年上半年利潤實現(xiàn)扭虧為盈。

據(jù)天相投顧最新發(fā)布的數(shù)據(jù)，截至2023年8月31日，共154家公募基金管理人披露了2023年中期報告，經(jīng)統(tǒng)計本期公募基金合計盈利1408.62億元，華夏基金以127.59億元位居榜首。

從基金各類費用來看，2023年中報前十位基金管理人賺取的總管理費與2022年同期相比有所下降。其中，易方達基金總管理費連續(xù)3年中報期排名第一。

此外，根據(jù)2023年中報，個人投資者和機構投資者持有基金份額分別占比53%、47%，在上半年均實現(xiàn)穩(wěn)步增長。

貨基、債基實現(xiàn)近三年同期最大盈利

從基金類型來看，2023年中報除股票基金與混合基金總利潤虧損外，其他類型基金均實現(xiàn)盈利，其中貨幣市場基金與債券基金總利潤超千億元，分別為1130.91億元、1516.89億元，為近三年同期最大盈利；混合基金整體虧損超過1000億元，單只產品平均虧損0.16億元；股票基金整體虧損近200億元，單只產品平均虧損0.06億元。值得一提的是，盡管混合基金和股票基金上半年總利潤為負數(shù)，但與去年同期相比虧損均有所減少。

近三年全市場各類型基金利潤匯總，注：基金數(shù)量為A/C份額分開統(tǒng)計，本文均采用此統(tǒng)計口徑。數(shù)據(jù)來源：天相投顧

具體到154家公募基金管理人，共有117家基金管理人本期合計利潤為正，其中華夏基金以127.59億元位居榜首。博時基金、國泰基金緊隨其后，上半年總利潤分別為124.53億元、117.44億元；南方基金、天弘基金、建信基金、萬家基金、中銀基金、華安基金、平安基金依次位列第4至10位。2023年中報利潤前十的基金管理人名單與2022年同期相比，大部分發(fā)生變動。

在利潤數(shù)據(jù)方面，天相投顧認為，主要是受2023年股票市場走勢影響，盡管2023年上半年總利潤榜單前10管理人合計利潤總額為870.04億元，較2022年同期大幅提升，但還是遠低于2021年同期數(shù)據(jù)。

近三年基金管理人旗下產品總利潤排名前十，來源：天相投顧

從基金管理人旗下產品平均利潤來看，中庚基金以8175.21萬元位居榜首，北京京管泰富基金、諾安基金、興證全球基金的產品平均利潤也均超過5000萬元；在該榜單前十中，國泰基金參與統(tǒng)計的基金數(shù)量最多，共計373只。

近三年基金管理人基金平均利潤排名前十，來源：天相投顧

總管理費前十基金同比均下滑

從基金總管理費來看，2023年中報前十位基金管理人賺取的總管理費與2022年同期相比有所下降。易方達基金由于管理規(guī)模大，總管理費連續(xù)3期排名第一，2023年上半年為49.78億元，同比下降2.53%。

此外，廣發(fā)基金、華夏基金、富國基金、匯添富基金、南方基金、嘉實基金、中歐基金、招商基金、工銀瑞信基金的2023年中報總管理費分列第2至第10位。

近三年基金管理人總管理費排名前十，來源：天相投顧

從基金平均管理費排名來看，睿遠基金和泉果基金平均管理費較為靠前，天相投顧認為，這主要是由于這兩家管理人的在管產品中主動權益類基金（主動權益基金包括積極投資股票基金、偏股混合基金以及靈活配置混合基金，下文同）占比較高、產品平均規(guī)模大。

值得注意的是，睿遠基金平均管理費已連續(xù)三年排名第一，2023年中期為1.24億元；泉果基金排名則大幅提升至第二，以1.12億元緊隨其后。中庚基金、興證全球基金分列第3和第4，不過基金平均管理費與前兩名有較大的差距，分別為4986.59萬元和3100.78萬元。

近三年基金管理人基金平均管理費排名前十，來源：天相投顧

從銷售服務費來看，2023年中報榜單前十基金管理人的銷售服務費共計達53.96億元，較2022年同期有所上升。

其中，天弘基金的總銷售服務費以及產品平均銷售服務費均排名第一，天弘產品持有人支付給各基金銷售機構的費用最多。

此外，易方達基金、南方基金和廣發(fā)基金的總銷售服務費均超5億元，排名第2、第3和第4位。

近三年基金管理人基金總銷售服務費排名前十，來源：天相投顧

在客戶維護費方面，篩選管理費在5億以上的基金管理人，按照客戶維護費占管理費的比例排序得到前十名基金管理人，分別是農銀匯理基金、中歐基金、東證資管、前海開源基金、諾安基金、招商基金、交銀施羅德基金、匯添富基金、景順長城基金和興證全球基金。

對此，天相投顧表示，客戶維護費比例高低，體現(xiàn)出基金管理人在渠道方面投入的相對重視程度。

近三年基金管理人客戶維護費占管理費的比例排名前十，來源：天相投顧

機構持有前三：易方達、廣發(fā)和博時

隨著公募基金規(guī)模的迅速增加，公募基金產品的持有人結構也愈加受到關注。

根據(jù)2023年中報，個人投資者持有基金133838.14億份，占比53%，較2022年年報增長 11780.99億份。機構投資者持有基金117007.26億份，占比47%，較2022年年報增長8657.10億份。

全市場基金份額合計，來源：天相投顧

從個人投資者持有份額來看，易方達基金個人投資者持有份額升至9047.74億份，升至榜首；天弘基金個人投資者持有份額較2022年年報數(shù)據(jù)小幅增加，位列第2；華夏基金超越廣發(fā)基金，從2022年中報時的第4上升至第3。

個人投資者持有份額前十的基金管理人，來源：天相投顧

從機構投資者持有份額來看，機構持有份額前三的基金管理人依然是易方達基金、廣發(fā)基金和博時基金，其中易方達基金與廣發(fā)基金份額數(shù)相對于2022年年報數(shù)據(jù)均有所上升。

機構持有份額前十的基金管理人，來源：天相投顧

個人投資者持有份額最多的基金類型為貨幣市場基金（74012.31億份），2023年上半年份額較2022年底增加最多的同樣是貨幣市場基金。機構投資者持有份額最多的基金類型為債券基金（64718.68億份）。

從投資者持有份額占比來看，機構投資者的股票基金持有份額占比略有回升，持有份額比例超過30%。FOF基金持有人以個人投資者為主，占比超90%；此外，混合基金個人投資者占比持續(xù)攀升，占比接近85%。

從持有人戶數(shù)來看，2023年中報與上期相比，招商中證白酒指數(shù)A、易方達藍籌精選混合、中歐醫(yī)療健康混合C、景順新興成長混合A依然排名前四，且本期持有人戶數(shù)持續(xù)保持下滑趨勢。

期末持有人戶數(shù)前十的權益類產品，來源：天相投顧

從機構持有的權益產品來看，機構持有份額前十的產品中，華寶中證醫(yī)療ETF位居首位，易方達300醫(yī)療ETF份額大幅增長，兩只科創(chuàng)50ETF份額均有所攀升，前十權益類產品中全部為ETF基金。

機構持有份額前十的權益類產品，來源：天相投顧